گام های حرکتی در بازارهای مالی
و بسیار خطرناک است. موج دوم درنهایت .بدون این که توانایی تشکیل یک قیمت پایین جدید را داشته باشد،.پایان می پذیرد و بازار در جهت .حرکت اولیه ی خود ایجاد یک صعود دیگر را آغاز می کند.
مراحل اولیه موج سوم به آرامی شکل می گیرد .تا اینکه به بالای قله ی قبلی یعنی انتهای موج اول می رسد. تا این لحظه دستورهای توقف با ضرر بیشماری. در بالای موج اول وجو د دارد.
معامله گران و روند صعودی
در این لحظه معامله گران هنوز متقاعد نشده اند .که روند صعودی شکل گرفته است .و تصمیم دارند .از رسیدن بازار به سقف قبلی به عنوان موقعیتی برای فروش های کوتاه مدت استفاده کنند. برای این که تحلیل آن ها درست از آب درآید، .بازار باید در عبور از سقف قبلی شکست بخورد. به همین دلیل، دستورهای توقف زیادی در محدوده ی سقف موج اول وجود دارند.
موج سوم
در ادامه موج سوم در یک حرکت سریع و ناگهانی سقف قیبلی را تصرف می کند. به محض فتح قله ی قبلی به وسیله موج سوم، .دستورهای توقف عمل می کنند، در این منطقه بسته به میزان دستورهای توقف، .شکاف های متفاوتی شکل می گیرد. شکاف ها به طور معمول نشانه هایی هستند .که خبر از شکل گیری امواج سوم می دهند. حال که دستورات توقف اجرا شده است و معامله گرانی که عکس بازار معامله کرده و باضرر از بازار خارج شده اند،. موج سوم می تواند توجه معامله گران بازار را به خود جلب کند.
اتفاقی که در ادامه رخ می دهد را می توانیم این گونه تفسیر کنیم :
خریدارانی که از ابتدای شکل گیری امواج در بازاربورس بود ه اند،. از خریدهای خود راضی بوده. و احتمال دارد دست به خرید دوباره نیز بزنند.
معامله گرانی که منتظر کاهش قیمت ها بوده .و دستورهای توقف با ضررشان اجرا شده است،. پس از پشت سرگذاشتن آشفتگی و ناراحتی شان، رای به صعودی بودن بازار داده و احتمالاٌ با اقدام به خرید وارد موج صعودی می شوند.
موج سوم ، بهترین موج بازار
این اشتیاق همگانی برای خرید به حرکت صعودی در موج سوم قدرت می بخشد. احتمالاٌ اینجا تنها جایی از بازار است که کمابیش معامله گران در صعودی بودن بازار اتفاق نظر دارند.دیر یا زود هیجان های خرید. در میان معامله گران فروکش کرده،. حرکت موج سوم کند و در نهایت متوقف می شود .در این مرحله بحث دریافت سود جذاب می شود،.
موقعیت خرید و فروش
برخی از معامله گرانی که از ابتدا در موقعیت خرید بوده، .به ویژه کسانی که با دید کوتاه مدت وارد بازار شده اند،. تصمیم به گرفتن سود معاملات خود کرده .و با گذاشتن دستورات فروش، به نقد کردن معاملات و دریافت سودهای خود اقدام می کند. آن ها موفق به انجام معامله ای سودآور شده و به طبع به محافظت از سودهای خود می کنند.
موج چهارم و نحوه تشکیل ان
این اقدامات افت موقتی و ریزش های قیمت را باعث می شود. این ریزش ها موج چهارم اصلاحی را تشکیل می دهند. ریزش قیمت در موج دوم نتیجه فروش استقراضی تعدادی از معامله گران است. فروشی که در آن مرحله از بازار با ریسک بسیار بالایی همراه بوده. و در اصل معامله اشتباهی است. در حالی که ریزش قیمت ها در موج چهارم ماهیتی متفاوت داشته و درنتیجه، .دریافت سود معاملات. از سوی معامله گرانی بوده که از پیش محصول را دراختیار داشته اند.
فروش استقراضی
از سوی دیگر فروش استقراضی در موج چهارم نیز معاملهی اشتباهی است. چرا که معامله ای خلاف جهت روند اصلی حرکت بازار است. و هدف ما از شناخت الیوت، جلوگیری از انجام چنین معاملاتی است.
تجربه
من فرزین حفار از شما می خواهم. که در مقالات آینده با ما همراه باشید. تا از سبک های متفاوتی از عملکرد معامله گران در بازار رونمایی کنیم و ادغام نتیجه آموزش ها را در برهه های زمانی خواهید دید.
در ادامه، همچنان که فرآیند نقد کردن سودها در جریان است، .اکثریت معامله گران هنوز بر این باورند .که روند اصلی بازار صعودی است. در این میان معامله گران زیادی وجود دارند .که یا دیر سوار این موج صعودی شده .و یا تنها نطاره گر این فرآیند بوده اند. در ه صورت این اشخاص،. پایان یافتن مرحله دریافت سود را موقعیتی مناسب. برای خریدهای دوباره و یا وارد شدن به بازار می دانند. این دسته از معامله گران در انتهای موج چهارم دست به خرید می زنند.
اشتیاق خرید در موج 3
خریدهای هیجانی و با اشتیاق آن گونه که در موج سوم وجود داشت،. در موج پنجم به چشم نمی خورد .و در نتیجه، قدرت موج پنجم به بزرگی قدرت خرید و رشد در موج سوم نیست. به هر حال، موج پنجم موجی است. که از سوی گروه کوچک تری از معامله گران شکل گرفته است. زمانی که قیمت ها در موج پنجم در حال شکل دهی سقفی بالاتر از سقف موج سوم است،.میزان فروش و قدرت خرید در مقایسه با گام های حرکتی در بازارهای مالی گام های حرکتی در بازارهای مالی موج سوم بسیار کم تر است.
نتیجه
در نهایت، زمانی که این اشتیاق های بی رمق برای خرید .در موج پنجم نیز از بین می رود، .بازار به سقف خود رسیده .و شروع به تشکیل همین فازهای حرکتی، .این بار در جهت عکس می کن. به عبارتی، وقتی که پنج موج کامل می شود، بازار روند خود را تغییر می دهد.
موسسه آوای مشاهیر افتخار دارد. با تجربه بیش از نیم قرن فعالیت مجموع هیئت مدیره این موسسه در بازارهای مالی پرچمدار انتشار دانش و سکان دار هنر ترید در ایران باشد .به امید روزی که هیچ جوان ایرانی از آینده مالی خود گله مند نباشد.
هدف موسسه کارآفرین آوای مشاهیر:
پرسش هایی که سعی شده در این قسمت در موسسه کار آفرین آوای مشاهیر در راستای آموزش بورس در شیراز منتشر شده. به طور مختصر پاسخ داده شوند. پس تا پایان با ما همراه باشید.
و همراهی شما دوستان در خش آموزش رایگان نوید. بخش رسدن به اهداف همه ما خواهد بود. پس ازتون می خوام. با گذاشتن یک دیدگاه بعد از استفاده از مجموعه آموزش های رایگان که با همت تیم موسسه آوای مشاهیر گردآوری شده است. ما را در رسیدن به این هدف همیاری نمایید .تا در تمام طول این مسیر پرفراز ونشیب که در بازارهای سرمایه و بورس در کنار شما هستیم
خستگی راه به تن ما نماند .و هر روز با انتشار مقاله ها، ویدیو ها و معرفی بازارهای مالی اعم از بازار بورس اوراق بهادار،. بازار کالا و مشتقات و بازارهای جهانی مثل طلا و ارزهای نوظهور دیجیتال هر روز با همراهی شما این مسیر را طی کنیم.
تشخیص آینده بازار با ابزار فیبوناچی در تحلیل تکنیکال
در تحلیل بازار سرمایه به صورت تکنیکال، شناسایی سطوح حمایت و مقاومت دومین مرحله بعد از نمودارخوانی است. به همین دلیل از اهمیت فراوانی برای تحلیل‌گر برخوردار است. ابزارهای متنوعی برای این منظور طراحی و معرفی شده‌اند. این ابزارها به طور کلی به دو دسته پویا (Dynamic) و ایستا (Static) دسته‌بندی می‌شوند. یکی از مهمترین ابزارهای ایستا برای تشخیص حمایت و مقاومت، ابزار فیبوناچی است. در این مقاله می‌خواهیم درباره این ابزار بیشتر توضیح دهیم.
ابزار فیبوناچی در تحلیل تکنیکال چطور استفاده میشود؟
ابزار فیبوناچی در تحلیل تکنیکال تحت عنوان سطوح حمایت و مقاومت استاتیک آتی نیز شناخته می‌شوند. زیرا به تحلیل‌گر حمایت یا مقاومت پیش روی حرکت ایجاد شده در نمودار قیمت را نشان می‌دهد. این سطوح با شناسایی گام حرکتی قبل و قراردهی ضرایب متناسب در مسیر آن شکل می‌گیرند.
ابزار فیبوناچی در تریدینگ ویو
برای استفاده از ابزار فیبوناچی نیاز به یک پلتفرم تحلیلی بازارهای مالی داریم. یکی از اصلی‌ترین پلتفرم‌های تحلیلی بازارهای بین‌المللی، وبسایت TradingView است. نحوه کار با این پلتفرم در سری مقالات آموزش وبسایت TradingView به طور کامل بررسی شده است. در ادامه، با معرفی انواع ابزارهای فیبوناچی مثال‌هایی از این وبسایت برای بازار بین‌الملل را مشاهده می‌کنید.
ابزار فیبوناچی در ره‌آورد۳۶۵
به منظور تحلیل دقیق بازار بورس تهران، پلتفرم ره‌آورد۳۶۵ با بومی‌سازی پلتفرم TradingView در وبسایت خود خدمات تحلیلی به کاربران ارایه میکند. در سری مقاله‌های آموزشی ره‌آورد۳۶۵، این وبسایت را نیز به طور مفصل بررسی کرده‌ایم. مثال‌هایی که در ادامه از بازار بورس تهران می‌بینید از این پلتفرم تهیه شده است.
انواع ابزار فیبوناچی کدامند؟
به طور کلی ابزار فیبوناچی به دو گروه دو نقطه‌ای و سه نقطه‌ای دسته‌بندی میشود که این دسته‌بندی براساس نحوه ترسیم این ابزار انجام شده است که در ادامه به بررسی هرکدام پرداخته میشود.
ابزار فیبوناچی دونقطه‌ای در هر حرکت به حرکت قبل استناد میکند. با استفاده از مبحث موج‌شناسی، می‌توان گفت که این ابزار برای موج اصلاحی از موج جنبشی و برای موج جنبشی از موج اصلاحی قبل استفاده میکند. که همین قضیه باعث دسته‌بندی ابزار فیبوناچی دو نقطه‌ای به دو دسته میشود:
- اصلاحی (Retracement)
- جنبشی (Extension)
در هر دو حالت، اکسترمم میزان حرکت قبل مقیاس اندازه‌گیری ابزار است. یعنی در امواج جنبشی که ابتدا و انتهای متناظر با بالاترین و پایین‌ترین نقطه دارند، به سادگی ابزار روی ابتدا و انتها قرار می‌گیرد. ولی در امواج اصلاحی، مخصوصاً امواج خنثی و یا حتی هم‌جهت با جنبش قبل، از بالاترین و پایین‌ترین نقطه بدون در نظرگیری تقدم و ابتدا و انتهای موج رسم میشود که به این مورد در مبحث الیوت در بخش کف و سقف‌های ارتودوکس و غیرارتودوکس اشاره میشود.
فیبوناچی دو نقطه‌ای اصلاحی و جنبشی
- اصلاحی (Retracement)، نقطه اول در ابتدا به نقطه دوم در انتهای جنبش قبل قرار می‌گیرد که این نقاط در جنبش صعودی به ترتیب پایین‌ترین و بالاترین نقطه و در جنبش نزولی در بالاترین و پایین‌ترین نقطه قرار دارند. سطوح فیبوناچی استفاده شده در این گام های حرکتی در بازارهای مالی حالت، 23.6%، 38.2%، 50%، 61.8% و 78.6% می‌باشد. لازم به ذکر است که سطوح 0 و 100% به منظور دقت در رسم همیشه فعال هستند. در مثال رسم شده در نماد سفارس (سیمان فارس و خوزستان)، پس از شروع یک صعود در برج 2 سال 1397، در مهرماه همان سال یک فاز ریزشی شروع شد، که انتهای آن با ابزار دونقطه‌ای قابل شناسایی بود و بعد از آن نماد با ساخت کف و سقف‌های بالاتر به صعود پیشین خود ادامه داد.
در مثالی دیگر از نماد USDCAD (دلار آمریکا برحسب دلار کانادا)، پس از شروع یک جنبش نزولی در ژانویه 2016، در ماه می همان سال یک اصلاح رو به بالا شروع به شکل‌گیری کرد که انتهای آن کاملاً منطبق بر سطح 61.8% است.
- جنبشی (Extension)، در روند صعودی، نقطه اول در پایین‌ترین نقطه و نقطه دوم در بالاترین نقطه اصلاح قبل قرار می‌گیرد و بالعکس در روند نزولی، نقطه اول در بالاترین نقطه و نقطه دوم در پایین‌ترین نقطه اصلاح قبل قرار می‌گیرد. در این حالت، سطوح فیبوناچی استفاده شده، سطوح 127.2%، 161.8%، 200%، 261.8% و 423.6% می‌باشد. باز هم به منظور دقت در رسم لازم است سطوح 0 و 100% فعال باقی بمانند. در مثالی از نماد فارس (صنایع پتروشیمی خلیج فارس)، فاز اصلاحی یک ماهه از تیر الی مردادماه سال 97 ادامه داشته و سپس با یک جنبش همراه شده که در طول دو هفته به سطح 261.8% از اصلاح قبل از خود رسیده است. توجه به این نکته ضروری است که این اصلاح فرم صعودی داشته است. و بالاترین و پایین‌ترین نقطه آن با ابزار فیبوناچی در شکل مشخص شده است.
در یک مثال دیگر از بازار ارزهای دیجیتال، در نماد DOGEUSDT (Dogecoin بر حسب تتر)، در طول روند نزولی نماد در سپتامبر سال 2019 یک تغییر رفتار خنثی شکل گرفت که تا فوریه 2020 ادامه داشت و در بعد از آن، روند نزولی آخرین حرکت خود به سمت پایین قبل از تغییر به روند خنثی را ایجاد کرد که این ریزش نهایی تا سطح 161.8% از اصلاح قبل از خود ریزش داشته است.
توجه به دو نکته در این مثال ضروری است: 1) اصلاح مورد نظر در این مثال از دید الیوت یک پهنه منبسط بوده که در طول مسیر خود کف و سقف‌های پایین‌تر و بالاتر ایجاد کرده است. و روند در طول اصلاح کاملاً خنثی است و به همین دلیل توجه به پایین‌ترین و بالاترین نقطه به منظور رسم ابزار دونقطه‌ای اهمیت بالایی دارد. 2) دو سایه از کندل‌ها در این مثال مدنظر قرار نگرفته است که دلیل آن غیرواقعی (Fake) بودن این سایه‌ها در مقایسه با سایر کندل‌ها و سایه‌های موجود در نمودار قیمت است.
فیبوناچی سه نقطه‌ای یا پروجکشن (Expansion, Projection)
تفاوت این فیبوناچی با فیبوناچی دونقطه‌ای غیر از تعداد نقاط مورد استفاده در رسم، استفاده از گام‌های حرکتی هم‌جهت یا امواج هم‌جنس است. به این معنی که برای جنبش از جنبش قبل و برای اصلاح از اصلاح قبل استفاده میشود. در حالی که در فیبوناچی دونقطه‌ای امواج مورد استفاده نسبت موج مدنظر غیرهم‌جنس بودند. نحوه رسم این ابزار به این گونه است که نقاط اول و دوم، اکسترمم موج هم‌جنس قبل را مشخص می‌کنند و نقطه سوم در ابتدای موج فعلی قرار می‌گیرد. ضرایب و سطوح مورد استفاده در این ابزار، 61.8%، 100%، 161.8، 261.8% و در پاره‌ای از مواقع 423.6% است. سطح 0 نیز برای دقت در ترسیم فعال است.
در مثال ارایه شده برای این ابزار از شاخص کل بورس تهران، در برهه صعود قدرتمند سال 1399، در لحظه‌ای که عامه مردم اشتیاق خرید بالایی در بازار ایجاد کرده بودند، سطح 100% فیبوناچی سه نقطه‌ای نشان از وجود یک مقاومت در مسیر شاخص کل می‌‌داد که با برخورد به آن در ابتدا حرکت صعودی شاخص ضعیف شده و هرچند یک نفوذ خیلی ضعیف به مقاومت داشت ولی در نهایت در 20 مردادماه ریزش خود را با قدرت زیاد شروع کرد.
مثال بعد، در نمودار انس طلای جهانی و در ابتدای ریزش سپتامبر 2011 عنوان شده است. که بعد از یک ریزش عمیق 20 درصدی کوتاه مدت، وارد فاز اصلاحی تا اکتبر 2012 شد و بعد از آن به ادامه ریزش تند خود به اندازه 34 درصد ادامه داد که این ریزش تا ژوئن 2013 ادامه دار بود. نکته مهم در این مثال مرتبط بودن دو ریزش شارپ از نظر گام ریزش بود که باعث شد ریزش آخر نسبت به ریزش اول، سطح 161.8 را ببیند.
به منظور بررسی ابزار سه نقطه‌ای برای امواج اصلاحی در روند صعودی، در نماد EURUSD (یورو برحسب دلار آمریکا) با استفاده از موج‌شماری الیوت، دو موج اصلاحی شناسایی شده و نسبت به هم مورد بررسی قرار گرفتند. توجه به این نکته ضروری است که همانند ابزار دونقطه‌ای جنبشی، در ابزار سه‌نقطه‌ای برای امواج اصلاحی نیز باید عمق اصلاح (فاصله پائین‌ترین تا بالاترین نقطه موج یا بالعکس) اندازه‌گیری شود. همانطور که در عکس دیده میشود، دو ریزموج 2 و 4 از موج 1 از موج ماژور 3 نسبت به سطح 100% فیبوناچی با هم مرتبط هستند.
مورد دیگر، در نمودار فلز گران‌بهای پلاتین (Platinum)، ریزش بزرگ سال 2008 که تا مارس سال 2020 ادامه داشت. فرم 3 تکه ABC به صورت زیگزاگ ایجاد کرد که موج C فرم 5 تکه ایجاد کرده و در ریزموج‌های 2 و 4 ارتباط گام قیمتی مورد بررسی قرار گرفت. نکته مورد توجه در ارتباط با این مثال، خنثی بودن هر دو ریزموج اصلاحی درون موج C است. که این امر نشان می‌دهد ابزار سه‌نقطه‌ای با اندازه‌گیری عمق ریزموج 2 (پائین‌ترین تا بالاترین نقطه) در سطح 61.8% انتهای ریزموج 4 را مشخص میکند.
نحوه بدست آمدن ضرایب ابزارهای فیبوناچی به صورت زیر است:
1/1.618=0.618, 1.618 0.5 =1.272, 0.618 0.5 =0.786
1.618 2 =2.618, 1.618 3 =4.236, 0.618 2 =0.382, 0.618 3 =0.236
توجه به این نکته بسیار ضروری است که در رسم ابزار فیبوناچی در نمودار لگاریتمی، حتماً از فیبوناچی برمبنای محاسبات لگاریتمی استفاده شود؛ زیرا مهم میزان گام درصدی حرکت امواج است و تفاوت قیمت در اولویت بعدی مطرح میشود.
برای مطالعه‌ی بیشتر درمورد نمودار لگاریتمی می‌توانید به مقاله‌ی نمودار حسابی و نمودار لگاریتمی در تحلیل تکنیکال مراجعه کنید.
سطوح فیبوناچی اصلاحی روانی
اکثر فعالان موجود در بازار، به خصوص افرادی که به صورت کلاسیک به معامله می‌پردازند، کف و سقف‌های قیمتی بازار را به خاطر می‌سپارند. در زمان اصلاح‌های تند و عمیق بازار، مخصوصاً اصلاح‌های ماژور، میزان ریزش قیمت برای سهامداران خرد مورد توجه قرار می‌گیرد. به نحوی که در سطوحی مانند 50% قیمت، بسیاری توقع ریزش بیشتر از بازار را ندارند. این سطوح تحت عنوان سطوح قیمتی روانی می‌توانند یک حمایت و یا مقاومت در نظر گرفته شوند. تنها استثناء موجود برای استفاده از فیبوناچی برمبنای محاسبات حسابی در نمودار لگاریتمی، این سطوح روانی هستند. توجه به این نکته ضروری است که این بحث تنها برای فیبوناچی دونقطه‌ای اصلاحی (Retracement) قابل اعمال است و برای سایر ابزارهای فیبوناچی، این استثناء وجود ندارد.
انواع فیبوناچی در فارکس
ابزارهای فیبوناچی مورد استفاده در بازار فارکس نیز همانند دو بازار بورس و ارز دیجیتال می‌باشند و مواردی که تا اینجای کار توضیح دادیم، در بازار فارکس نیز کاربرد دارند.
تاریخچه فیبوناچی
فیبوناچی نام ریاضی‌دان ایتالیایی قرن 12 و 13 میلادی است. نام کامل وی لئوناردو بیگولو پیزانو فیبوناچی (Leonardo Bigollo Pisano Fibonacci) است. که از او به عنوان “با استعدادترین ریاضی‌دان غرب در قرون وسطی” یاد میشود. او متولد شهر پیزا در ایتالیا در سال 1170 بعد از میلاد مسیح است. فیبوناچی در حدود 80 سالگی در سال 1250 پس از میلاد در همان شهر از دنیا رفت.
از برجسته‌ترین و شناخته شده‌ترین کارهای او می‌توان به سری فیبوناچی یا دنباله طلایی اشاره کرد که منجر به کشف نسبت طلایی (Golden Ratio) شد که در صنایع و رشته‌های مختلف از جمله مهندسی، ستاره‌شناسی، اقتصاد و … کاربرد گسترده دارد. این دنباله به صورت عددی و ریاضی به صورت زیر نمایش داده میشود:
1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, …= f(n-1) + f(n-2), 1
برای درک ساده این سری اعداد، فیبوناچی از مثال جفت خرگوش‌هایی استفاده کرد. هر کدام 1 ماه تا بلوغ و 1 ماه تا تولید مثل وقت نیاز دارند. با شرط شروع کار با یک جفت خرگوش و نامیرایی آنها این سری اعداد شکل می‌گیرند.
مارپیچ فیبوناچی
محصول بعدی این سری اعداد که به مارپیچ فیبوناچی (Fibonacci Spiral) مشهور است. از کنار هم قرار گیری مربع‌های مماس با اندازه ضلع متناظر با دنباله اعداد و رسم ربع دایره درون هر مربع ایجاد میشود:
این مارپیچ در طبیعت به فراوانی یافت میشود. از ساختار مارپیچ صدف حلزون تا شکل‌گیری کهکشان‌های مارپیچ نظیر کهکشان راه‌شیری همگی از این مارپیچ تبعیت می‌کنند.
با پیشروی در سری اعداد فیبوناچی، نسبت تغییر اعداد دنباله همگرا به عدد 1.618 میشود. این عدد نسبت طلایی نامیده میشود. از دید روانشناسی، ساختارهای طراحی شده با این نسبت برای انسان دلنشین و زیبا خواهد بود. با پیشرفت علم و تکنولوژی و افزایش شواهد کاربرد این سری و نسبت در صنایع مختلف، اعداد و ضریب سری فیبوناچی دارای اهمیت روزافزون شدند. بازار سرمایه و اقتصاد نیز از این امر مستثنی نبود. با ظهور تحلیل تکنیکال، مشخص شد که این ضریب در بازار سرمایه نیز مشاهده میشود. اینگونه بود که ابزار فیبوناچی طراحی و معرفی شد.
سوالات متداول
ابزار فیبوناچی در تحلیل تکنیکال تحت عنوان سطوح حمایت و مقاومت استاتیک آتی نیز شناخته می‌شوند. زیرا به تحلیل‌گر حمایت یا مقاومت پیش روی حرکت ایجاد شده در نمودار قیمت را نشان می‌دهد. این سطوح با شناسایی گام حرکتی قبل و قراردهی ضرایب متناسب در مسیر آن شکل می‌گیرند. به طور کلی ابزار فیبوناچی به دو گروه دو نقطه‌ای و سه نقطه‌ای دسته‌بندی میشود که این دسته‌بندی براساس نحوه ترسیم این ابزار انجام شده است گام های حرکتی در بازارهای مالی که در این مقاله به بررسی هرکدام پرداخته میشود.
به طور کلی ابزار فیبوناچی به دو گروه دو نقطه‌ای و سه نقطه‌ای دسته‌بندی میشود که این دسته‌بندی براساس نحوه ترسیم این ابزار انجام شده است که در ادامه به بررسی هرکدام پرداخته میشود.
ابزار فیبوناچی دونقطه‌ای در هر حرکت به حرکت قبل استناد میکند. با استفاده از مبحث موج‌شناسی، می‌توان گفت که این ابزار برای موج اصلاحی از موج جنبشی و برای موج جنبشی از موج اصلاحی قبل استفاده میکند. که همین قضیه باعث دسته‌بندی ابزار فیبوناچی دو نقطه‌ای به دو دسته میشود:
اصلاحی (Retracement)
جنبشی (Extension)
منابع
Murphy, John J.. Technical Analysis of the Financial Markets: A Comprehensive Guide to Trading Methods and Applications. United Kingdom: New York Institute of Finance, 1999.
Prechter, Robert Rougelot., Frost, Alfred John. ELLIOTT WAVE PRINCIPLE – KEY T. United States: PROBUS PUBLISHING Company, 2005.
Prechter, Robert R.. Beautiful Pictures: From the Gallery of Phinance. N.p.: PROBUS Publishing Company, 2018.
“Fibonacci Numbers and Lines Definition and Uses”, Investopedia, 2021. [Online]. Available:
آموزش گام به گام پرایس اکشن
تکنیک پرایس اکشن یک تکنیک مخصوص برای معامله گری و قابل استفاده در تحلیل بازار است که موقعیتی را فراهم می کند که شخص معامله گر توسط آن با استفاده از حرکت های واقعی در قیمت ها تصمیم خود را برای انجام معاملات اتخاذ کند.
تریدر ها و اندیکاتور های دیگر همیشه عقب تر از قیمت حال حاضر بازار هستند و نمی توان با استفاده از آنها تصمیم دقیقی گرفت ولی تکنیک پرایس اکشن کاملا برخلاف آنها عمل می کند. در ادامه با نمایش های مربوط به این تکنیک در فیلم آموزشی با توضیحات بسیار کامل و مفید آشنا خواهیم شد.
- آشنایی با نمایش بار یا میله
- آشنایی با نمایش هیکین اشی
- آشنایی با نمایش رنکو
- آشنایی با نمایش خط و نقطه
در این بخش در مورد الگوی هد اند شولدر (سر و شانه)، صحبت خواهیم کرد و توضیحات تکمیلی در این مورد در اختیار شما قرار خواهیم داد.
بعلاوه می توانید در این قسمت با الگوهای هد اند شولدر معکوس، کف دوقلو، سقف دوقلو، مثلث کاهشی، مثلث افزایشی، مثلث پهن شونده و در نهایت الگوری مثلث متقارن آشنا شوید. برای توضیحات بیشتر و کامل تر فیلم آموزشی زیر را مشاهده کنید.
آموزش پرایس اکشن از سید رسول حسینی
آموزش پرایس اکشن از سید رسول حسینی: در این مجموعه ، آقای حسینی به آموزش روش پرایس اکشن پرداخته است .
آموزش پرایس اکشن از سید رسول حسینی
دانلود
دانلود
دانلود
جلسه چهارم پرایس اکشن
شامل:سطوح حمایت و مقاومت(عرضه و تقاضا)
دانلود
دانلود
دانلود
دانلود
دانلود
دانلود
دانلود
دانلود
آخرین بروزرسانی مهر 1400
قبل از این مجموعه هم آموزشهای دیگری هم از آقای سید رسول حسینی داشتیم که شامل :
- دوره کندل شناسی از رسول حسینی
- مجموعه آموزش تحلیل تکنیکال از رسول حسینی
اشتراک گذاری
مطالب زیر را حتما بخوانید!
نظر شما چیست ؟
نظرتان درباره آموزش پرایس اکشن از سید رسول حسینی را با سایر بازدیدکنندگان سایت به اشتراک بگذارید.
خیلی عالی
اما منتظر قسمت ۴ از پرایس اکشن هستیم اگر اپلود. کنید ممنون میشیم
سپاسگزارم از سایت بینظیرتون و. بیان شیوای استاد حسینی🙏
با سلام
لطفا باقی مطالب را نیز آپلود کنید متشکرم .
با سلام من میخواهم این آموزش استاد حسینی رو شروع کنم فقط سوالم اینه این آموزش که در بالا هست آیا برای فارکس هست یا بیشتر برای بورس؟
سلام .. ممنون از سایت خوبتون
دوره های جناب حسینی واقعا عالی بودن .
فقط سوالی داشتم ؟
این دوره تکمیل شده ؟ یا دیگه ادامه پیدا نمیکنه ؟
اطلاعیه سایت
آخرین بروزرسانی سایت : 0 شهریور 1401
دوستان توجه داشته باشید ویدیو هایی که درسایت از اساتید ایرانی یا خارجی گذاشته میشود فقط جنبه آموزش دارد و جنبه تایید فرد یا شخص تهیه کننده ویدیو را ندارد.(چه دوره های آموزشی دیگر چه فعالیتهای مرتبط با فرد) بازار های مالی و سرمایه گذاری (سهام ،ارز ، طلا ، نقره و سکه ) یکی از بهترین مکان ها برای سرمایه گذاری و کسب سود و ایجاد درآمد غیر فعال است . اما این بازارها خصوصا” با بهره گیری از اهرم یا لوریج دارای ریسک ذاتی بالایی است لذا در صورت نداشتن تجربه کافی از ورود به این بازارها خودداری کرده و تنها سرمایه هایی را وارد این بازارها کنید که از دست دادن احتمالی آن ضربه سنگینی به زندگی شما وارد نکند . یادآوری می نماید هیچکس به اندازه شخص شما دلش به حال سرمایه شما نمی سوزد لذا به حرف افراد و شرکتها برای مدیریت سرمایه خود ، اعتماد نکنید. ارائه مقالات ، اخبار ، تحلیلها و دیگر مطالب این سایت تنها در راستای آموزش واطلاع رسانی بوده ، مسئولیت استفاده از آن بر عهده استفاده کننده است.
روانشناسی بازار
مصاحبه با تریدری که 200 دلار را به 196000 دلار تبدیل کرد
دوره آموزشی جامع و رايگان معامله گر ٣ بعدی
کسب مهارت راه رسیدن به موفقیت در معامله گری
ژورنال نویسی در بازارهای مالی مدرس نوید عمادی
ذهنتان را در معامله گری از پیش فرضها خالی کنید
مطالب ویژه
کورس Chris Capre Advanced Price Action Course 2020
کورس پرایس اکشن ال بروکس 2018
آموزشهای علی تقی خان از بازار های مالی
کورس آموزش پرایس اکشن آل بروکس
کورس Avdo – Forex Grid Mentoring Program
مجموعه 4 کورس برای معامله گران از جیسون باند
کورس Fibs Don’t Lie Advanced
سیستم معاملاتی Forex Master Levels از Nicola Delic
دانلود کورس آموزش پرایس اکشن نایل فولر Nial Fuller’s Price Action
کورس 2018 Total Fibonacci Trading محصول TradeSmart University
مجموعه The Forex Scalper Mentorship Package
کورس FTA Global Macro Pro Trader
- 2288 کاربر
کاربران عضو شده در سایت - 662 مقاله
مقالات و آموزش های منتشر شده تا کنون - 51 محصول
محصولات حرفه ای آماده ی فروش - 397 دیدگاه
دیدگاه های منتشر شده تا کنون
درباره ما
گردانندگان کتابخانه اقتصادی برآنند تاجایی که امکان دارد، در زمینه تخصص خود “بازار های مالی” اطلاعات مفید گردآوری نموده و در اختیار علاقه مندان قرار دهند.
تیم ما تلاش میکند تا این منابع ارزشمند را شناسایی، تهیه و در سایت منتشر نماید.
ما اعتقاد داریم که هیچ چیز به اندازه دانش نمی تواند به انسان در راه افزایش کیفیت زندگی کمک کند و این وبسایت به نوعی یک فعالیت عام المنفعه در جهت پیشرفت جامعه ایست که همه در آن زندگی می کنیم.
سلب مسئولیت ، رعایت مالکیت معنوی و افشای ریسک :
بازار های مالی و سرمایه گذاری (سهام ،ارز ، طلا ، نقره و سکه ) یکی از بهترین مکان ها برای سرمایه گذاری و کسب سود و ایجاد درآمد غیر فعال است . اما این بازارها خصوصا” با بهره گیری از اهرم یا لوریج دارای ریسک ذاتی بالایی است لذا در صورت نداشتن تجربه کافی از ورود به این بازارها خودداری کرده و تنها سرمایه هایی را وارد این بازارها کنید که از دست دادن احتمالی آن ضربه سنگینی به زندگی شما وارد نکند . یادآوری می نماید هیچکس به اندازه شخص شما دلش به حال سرمایه شما نمی سوزد لذا به حرف افراد و شرکتها برای مدیریت سرمایه خود ، اعتماد نکنید.
ارائه مقالات ، اخبار ، تحلیلها و دیگر مطالب این سایت تنها در راستای آموزش واطلاع رسانی بوده ، مسئولیت استفاده از آن بر عهده استفاده کننده است.
استراتژی معاملاتی چیست؟ نحوه انتخاب یک استراتژی موفق
تبدیل شدن به یک معامله‌گر موفق هدف همه سرمایه‌گذاران در بازار سرمایه است. این که پول شما از طریق سرمایه‌گذاری‌هایی که انجام می‌دهید موجب کسب درآمد شود، بسیار جذاب است اما بازار بورس مانند هر نوع سرمایه‌گذاری دیگر همانطور که از ظرفیت رشد و کسب سود برخوردار است؛ احتمال شکست نیز در آن وجود دارد و می‌تواند ضررهای سنگینی را در پی داشته باشد. راهکارهای مختلفی برای کنترل ریسک و ضرر و همچنین افزایش سودآوری در بازار بورس وجود دارد که از مهمترین آنها می‌توان به داشتن استراتژی معاملاتی اشاره کرد. در این مقاله سعی بر آن است که بگوییم چگونه یک استراتژی معاملاتی موفق ایجاد کنیم؟
استراتژی معاملاتی چیست؟
استراتژی در لغت به معنای تعیین هدف و راهبری است. در بازار بورس و بازارهای مالی دیگر، سرمایه‌گذاران نیاز به استراتژی مالی دارند. اما منظور از استراتژی معاملاتی چیست؟ منظور از این اصطلاح این است که سرمایه‌گذاران باید بدانند سرمایه خود را در کجا، چه وقت و به چه میزانی هزینه کنند تا بازدهی مثبتی نصیب‌شان شود. تعیین استراتژی به آسانی تعریف معنای آن نیست. سرمایه‌گذار باید بازار را بشناسد، از اوضاع اقتصادی کشور با خبر باشد، بتواند آینده را پیشبینی کند و در نهایت بهترین تصمیم را بگیرد. برای تعیین استراتژی معاملاتی، معمولا از روش‌های تکنیکال یا بنیادی یا ترکیبی از هر دو استفاده میشود. با استفاده از این روش‌ها سرمایه‌گذار می‌تواند روند بازار را تشخیص دهد و در مورد زمان مناسب ورود و خروج، حجم سرمایه، افق زمانی، انتخاب صنایع و شرکتها و … تصمیم بگیرد.
بهترین استراتژی معاملاتی برای کسب سود بیشتر
همانطور که توضیح داده شد، به ازای هر معامله‌گر، یک استراتژی معاملاتی وجود دارد. به عبارت دیگر تعیین استراتژی معاملاتی، به میزان سرمایه، ریسک‌پذیری معامله‌گر، اتفاقات بازار و … بستگی دارد. بهترین استراتژی معاملاتی، شخصی‌ترین استراتژی معاملاتی است. یعنی برنامه‌ای که برای شخص معامله‌گر تبیین شده باشد. از طرف دیگر داشتن افق زمانی، شناخت ریسک‌های بازار، انتخاب زمان ورود و خروج به سهام، متنوع‌سازی سبد سرمایه‌گذاری، خرید صندوق‌های سرمایه‌گذاری و … از جمله مواردی است که در تبیین استراتژی معاملاتی برای کسب سود بیشتر می‌تواند مورد بررسی قرار گیرد.
چگونه یک استراتژی معاملاتی موفق طراحی کنیم؟
یک معامله‌گر حرفه‌ای برای تغییرات و رفتارهای بازار، برنامه مشخص و از پیش تعیین‌شده‌ای دارد و هر رفتار غیر قابل پیشبینی آن را مدیریت میکند. به زبان ساده می‌توان گفت استراتژی‌های معاملاتی مجموعه قوانینی هستند که بر روش کلی معامله‌گر در هنگام معامله در بازارهای مالی نظارت دارد و معامله‌گر از طریق آن به خرید و فروش سهام می‌پردازد.
یک معامله‌گر تنها با داشتن استراتژی معاملاتی قادر به حفظ سرمایه خود خواهد بود. در غیر این صورت ممکن است به دلیل هیجانی بودن جو بازار، کل سرمایه خود را از دست دهد. بنابراین داشتن یک استراتژی مدون و مکتوب به تمام فعالیتهای معامله‌گر نظم می‌دهد. این مهم از تأثیر هر عامل منفی بر روحیه سرمایه‌گذار جلوگیری کرده و به او کمک میکند تا با اتکا به استراتژی شخصی خود به معامله بپردازد و دچار احساساتی چون ترس، طمع، خشم و… نشود.
نقش استراتژی معاملاتی در موفقیت معامله گران
بارها گفته شده که بازار بورس بازار پرریسکی است. به این معنی که ممکن است نه تنها سرمایه شما آورده مثبتی نداشته باشد، بلکه اصل ان هم مورد تهدید واقع شود. معامله‌گرانی می‌توانند در بازار پرنوسان امروز از سرمایه خود محافظت کرده و در قدم بعدی سود کسب کننده که استراتژی معاملاتی داشته باشند. نقش استراتژی معاملاتی در موفقیت معامله گران این است که باعث میشود با شناخت همه جوانب، بهترین تصمیم را بگیرند و در مسیری قدم بردارند که مناسب آنها است. بدون استراتژی معاملاتی مناسب، نمی‌توان در بازار بورس به موفقیت دست یافت و این موفقیت را حفظ کرد. حتی در مواردی، امکان از بین رفتن اصل سرمایه نیز وجود دارد. بنابراین سرمایه‌گذاران باید دانش و مهارت لازم برای تعیین استراتژی را به دست آورند یا از روش‌های سرمایه‌گذاری غیر مستقیم استفاده کنند.
انواع استراتژی‌های معاملاتی
استراتژی‌های معاملاتی بسیار زیاد هستند و تنوع بالایی دارد به طوری که می‌توان ادعا کرد که به ازای هر شخص فعال در بازار سرمایه، یک استراتژی معاملاتی وجود دارد. چرا که اساسا استراتژی معاملاتی سلیقه‌ای است و بر مبنای تشخیص هر سرمایه‌گذار طراحی میشود.
اما به صورت کلی برای استراتژی معاملاتی می‌توان دو روش تحلیلی در نظر گرفت که این دو روش شامل تحلیل تکنیکال یا نموداری و تحلیل فاندمنتال یا بنیادی می‌شوند. البته هیچ کدام از استراتژی‌های معاملاتی در بازار سرمایه بر دیگری ارجحیت ندارند و در اصل ترکیب این دو استراتژی است که می‌تواند به کسب سود و موفقیت در معامله منتهی شود. در زیر چهار مورد از رایج‌ترین استراتژی‌های معاملاتی که بر اساس نمودارهای تکنیکال صورت می‌گیرد را شرح داده‌ایم.
- معاملات روزانه: در معاملات روزانه، موقعیت‌های خرید در همان روز بسته می‌شوند. معمولا این نوع استراتژی معاملاتی توسط تریدرهای حرفه‌ای یا بازارسازان انجام میشود.
- معاملات موقعیت: در معاملات موقعیت از نمودارهای بلندمدت (روزانه تا ماهانه) و ترکیب آنها با روش‌های دیگر برای تعیین روند فعلی بازار استفاده میشود.
- معاملات نوسانات: معمولا با شکسته شدن روند، معامله‌گران نوسان‌گیر وارد بازی می‌شوند و با شروع نوسان قیمت، خرید یا فروش می‌کنند.
- معاملات اسکالپینگ: اسکالپ تریدینگ یا اسکالپینگ یکی از استراتژی‌هایی معاملاتی زود بازده است و تریدرهای فعال از این روش استفاده می‌کنند. در این استراتژی اختلاف کارمزدهای خرید و فروش شناسایی و بررسی می‌شوند.
در چیدن استراتژی بر اساس تحلیل فندامنتال نیز چند اصل اساسی باید در نظر گرفته شود که عبارتند از: صورت مالی، ترازنامه، صورت درآمد، گزارش گردش پول نقد. گفتنی است که این اطلاعات را در رابطه با شرکت مورد نظر خود می‌توانید در سایت کدال مشاهده کنید.
مراحل تدوین یک استراتژی معاملاتی موفق
مراحل تدوین یک استراتژی معاملاتی موفق به صورت زیر است:
۱/ ایجاد یک چارچوب ذهنی حرفه‌ای
تفاوت میان سرمایه‌گذاران موفق با سایرین علاوه بر آموزش سرمایه گذاری در بورس و استفاده از تحلیل و … خارج از فضای بازار دقیقاً در ذهن سرمایه‌گذار است. برای موفقیت در معامله‌گری در هر بازاری باید بتوان عواطف و احساسات (ترس، طمع، غرور، خشم و…) خود را شناخت. عقایدی که بر نحوه معاملات ما تأثیر می‌گذارند را شناسایی کرد و با اصلاح آن، یک چارچوب ذهنی حرفه‌ای ساخت. به کارگیری عوامل روان شناختی می‌تواند کمک مؤثری در اتخاذ نوع استراتژی معاملاتی داشته باشد.
۲/ انتخاب سبک معاملاتی بر اساس چارچوب زمانی
یکی از مراحل تدوین استراتژی معاملاتی، انتخاب بازه زمانی مناسب است. بازه زمانی مورد نظر سرمایه‌گذار برای سرمایه‌گذاری منجر به ایجاد انواع مختلفی از سبک‌های معاملاتی میشود. برخی از سرمایه‌گذاران ترجیح می‌دهند در بازه‌های زمانی کوتاه مدت، برخی بازه زمانی میان مدت و برخی در بازه زمانی بلند مدت فعالیت کنند. بنابراین می‌بایست سرمایه‌گذاران با تسلط بر عواطف و احساسات خود، به اتخاذ سبک معاملاتی خاص بپردازند. به عنوان مثال اگر معامله در بازار بورس به عنوان شغل دوم یک فرد است، قطعاً نمی‌تواند چارت را دائم بررسی کند. در این صورت بهتر است استراتژی خود را در بازه های زمانی بزرگ‌تر تعیین کند. از آنجایی که یک استراتژی در دو بازه زمانی نتایج متفاوتی خواهد داشت، اهمیت بازه زمانی و انتخاب سبک معاملاتی برای سرمایه‌گذاران مشخص‌تر میشود.
۳/ توانایی یافتن شاخص‌های مناسب جهت شناسایی یک روند
توانایی تشخیص معیارهای شروع یک روند نزولی یا صعودی معمولاً دشوار است و سرمایه‌گذاران تنها با به کارگیری ابزاری نظیر تحلیل بنیادی و تحلیل تکنیکال قادر به انجام آن هستند. لذا با کسب مهارت در این زمینه می‌توان تشکیل و شروع روند در بازار را تشخیص داد. به عنوان مثال در تحلیل تکنیکال برای شروع روند صعودی، سقف‌ها بالاتر و کف‌ها بالاتر و در روند نزولی سقف‌ها پایین‌تر و کف‌ها پایین‌تر میشود.
به طور کلی دیدگاه سرمایه‌گذاران مبنی بر این که یک روند غالب در بازار وجود دارد، موجب ایجاد نظم در معاملات شده و همین امر منجر به شکل‌گیری معاملات موفق‌تری در بازار میشود. مشخص بودن حداقل دو نکته روند کلی بازار و صعودی و نزولی بودن آن.
۴/ بررسی نقاط ورود و خروج یک سهم
تعیین نقطه ورود و خروج مناسب از سهم (زمان مناسب خرید و فروش سهم) در سودآوری معاملات بسیار مؤثر است. برای تعیین قیمت خرید و فروش یک سهم، داشتن برنامه یا استراتژی معاملاتی ضروری است. هر چقدر هم که یک سهم ارزنده باشد، ورود و خروج از سهم باید بر اساس استراتژی معاملاتی تعیین شود، قیمت مناسب آن بررسی شده و سپس برای ورود یا خروج آن تصمیم گرفت. به عنوان مثال یک تحلیل‌گر تکنیکالی را در نظر بگیرید که بر اساس حرکت قیمت سهم در یک کانال صعودی اقدام به خرید و فروش میکند. این تحلیل‌گر زمانی که قیمت سهم به کف کانال یا همان سطح حمایتی سهم برخورد کند، سهم را می‌خرد.
به نظر می‌رسد تعیین یک نقطه مناسب برای خرید سهم نباید صرفاً با تحلیل تکنیکال صورت بگیرد و در کنار آن باید روند حرکتی سهم و رفتار خریداران و فروشندگان نیز در نظر گرفته شود تا تأییدی برای خرید صحیح سهم باشد. همچنین برای تعیین قیمت فروش هم می‌توان از مقاومت‌های استاتیک و داینامیک در بازار استفاده کرد. یعنی هنگام رویارویی با یک مقاومت، شرایط عرضه سهم توسط فروشندگان بررسی شود تا بتوان تصمیم درست اتخاذ کرد. عده‌ای از سرمایه‌گذاران هم برای کسب حداکثر سود و از طرفی کاهش میزان ریسک، از فروش پله‌ای و عده‌ای هم از تکنیک تریل کردن استفاده می‌کنند.
۵/ تعیین از پیش تعیین شده حد سود و ضرر
این مرحله وابسته به مرحله نقطه ورود و خروج از سهم است. حد سود به محدوده‌ای از قیمت گفته میشود که سرمایه‌گذار بر اساس تحلیلی که بر روی سهم انجام می‌دهد آن محدوده را برای ذخیره سود و خروج از سهم مناسب پیشبینی میکند. چنانچه قیمت سهم بر خلاف تحلیل و پیش‌بینی‌های معامله‌گر محقق شده و قیمت کاهش پیدا کند. محدوده قیمتی را که معامله‌گر برای خروج از سهم پیشبینی کرده را حد ضرر می‌گویند. با تعیین میزان ریسک سرمایه‌گذاری، سرمایه‌گذار باید با رسیدن به حد ضرر یا حد سود تصمیم درستی گرفته و این موضوع را از قبل به صورت مکتوب تعیین کرده باشد.
۶/ آزمودن استراتژی معاملاتی و تحلیل بازخورد آن
در این مرحله باید قبل از ورود به بازار، استراتژی معاملاتی تست شود. در میان اغلب پلتفرم‌های تحلیلی، نرم‌افزارهایی به نام آزمونگر (tester) وجود دارد که به واسطه آن می‌توان عملکرد استراتژی معاملاتی را در گذشته آزمایش کرد. به این صورت که می‌توان به عقب برگشته و یک‌بار شمع را در یک‌زمان حرکت داد. هنگامی‌که نمودار به سمت یک شمع در یک زمان حرکت میکند، می‌توان قوانین سیستم معاملاتی خود را دنبال کرده و معاملات را طبق آن انجام داد تا نتیجه حاصل‌شده از آن را مشاهده کرد.
۷/ تعهد به استراتژی معاملاتی
پس از طراحی یا انتخاب استراتژی معاملاتی، اعتماد و اعتقاد به آن نکته حائز اهمیتی است. اجتناب از اخبار و شایعات از اهمیت به سزایی برخوردار بوده و همواره باید به یاد داشت که سرمایه‌گذاری که سیستم معاملاتی پیچیده‌تری دارد موفق نمی‌شود بلکه کسی موفق خواهد بود که به استراتژی معاملاتی خود پایبندتر باشد. توجه کنید که استراتژی شما دارای چارچوب، قوانین و منطق مشخصی بوده و احساسات هیچ جایگاهی در استراتژی ندارد. بنابراین کاملاً گوش به فرمان استراتژی خود باشید.
سخن آخر
تدوین یک استراتژی معاملاتی مطلوب در بازار سرمایه باید برای هر سرمایه‌گذار به عنوان اولویتی مهم و اساسی باشد. بدون داشتن یک استراتژی معاملاتی شخصی، سرمایه‌گذار تحت تأثیر جو منفی بازار و تقلید از استراتژی معاملاتی سرمایه‌گذاران دیگر قرار گرفته و دچار سردرگمی و شکست در بازار سرمایه میشود. با توجه به روحیات افراد متفاوت پیروی از هر استراتژی معاملاتی روش صحیحی نیست چرا که ممکن است یک استراتژی معاملاتی برای یک فرد مناسب و برای فرد دیگر نامناسب باشد.
دیدگاه شما